Hanza AB har den 12 december tecknat avtal om att förvärva Leden Group, en ledande finsk aktör inom avancerad mekaniktillverkning med en omsättning om ca 1,1 miljard SEK.
Förvärvet stärker Hanzas tillverkningskluster och utgör ett viktigt steg i strategin Hanza 2025.
Leden Group är en kontraktstillverkare inom plåtmekanik, skärande bearbetning och komplex montering, med fyra produktionsanläggningar i Finland och en i Estland. Verksamheten omfattar även import, bearbetning och försäljning av tunnplåt samt tillverkning av egna stålprofiler. Bolaget har en stark marknadsposition med en diversifierad kundbas från branscher som energihantering, medicinteknik, IT-infrastruktur och industriell automation.
Genom förvärvet utvecklar HANZA sitt erbjudande i framför allt Finland, men även i Baltikum. Det betyder bland annat en ökad kapacitet och kompetens inom avancerad mekaniktillverkning.
Sammanfattning av affären
- Förvärvet omfattar 100% av aktierna i Leden Group Oy.
- Köpeskillingen baseras på en multipel om 7 för EBITA utfallet 2025 på en kassa- och skuldfri basis.
- Köpeskillingen utgörs av en kombination av kontanta medel och nyemitterade aktier i HANZA, vilket ger säljarna möjlighet att delta i HANZA’s framtida värdeutveckling.
Vid tillträde erläggs en köpeskilling bestående av:
- En kontantdel om 21 MEUR.
- 2 300 000 nyemitterade aktier i HANZA, värderade till 14 MEUR, ca 70 SEK per aktie. Detta motsvarar en utspädning om ca. 5 %.
- Ytterligare köpeskilling kan komma att utgå med maximalt 15 MEUR beroende på Ledens resultatutveckling 2025. Även antalet aktier kan komma att utökas med 300 000 beroende på HANZA’s kursutveckling under 2025.
- Samtliga nyemitterade aktier i HANZA omfattas av lock-up-klausuler.
- Den kontanta delen av köpeskillingen finansieras genom kreditfaciliteter och befintlig kassa.
- Den totala köpeskillingen motsvarar en EV/EBITA-multipel om maximalt 7 på en kassa- och skuldfri basis.
Kommentarer från ledningen
”Förvärvet av Leden är ett viktigt steg för att uppnå våra mål enligt vår strategi HANZA 2025”, säger Erik Stenfors, VD Hanza AB. ”Med Ledens starka marknadsposition och teknologiska kompetens stärker vi vårt erbjudande betydligt.”
”Vi ser fram emot att bli en viktig del av Hanza”, säger Jukka Haapalainen, VD Leden. ”Vi delar samma värderingar och ser stora möjligheter till än snabbare lönsam tillväxt tack vare Hanzas unika koncept inom kontraktstillverkning.”
Om framtiden
Tillträde förväntas ske under det första kvartalet 2025, efter sedvanliga regulatoriska godkännanden.
